Инвестициялық қорлар

Қатысушылық инвестициялық қор – бұл қаражатты бірлесіп жұмсаудың (инвестициялаудың) бір формасы. Клиенттердің қаражаты қарастырушы компанияға аманатқа беріліп, ал қарастырушы компания өз кезегінде оны құнды қағаздарға (мысалы, облигациялар, ETF) немесе басқа активтерге жұмсайды. ҚИҚ-қа қаражат жұмсаудың мақсаты – осы активтердің құндылығының өсуінен табыс алу болып табылады. Қордың активтері осы кезде құнды қағаздардың иелерінің бірлескен мүлкі болып табылады, ал әрбір құнды қағаз иесінің үлесінің мөлшері оның иелігіндегі инвестициялық қатысушылық құнды қағаздарының санына пропорционал болады.

Инвестициялық қатысушылық құнды қағазы – оның иесінің қор құрамындағы мүліктің үлес құқығын куәландыратын аты-жөні көрсетілген құнды қағаз болып табылады. Қатысушылық құнды қағазы құжаттық емес түрде, яғни қатысушылық құнды қағаз иелерінің тізіміндегі электрондық жазба түрінде болады. Клиенттің қатысушылық құнды қағазының иесі болып табылатынын растайтын құжат – құнды қағаздардың саны көрсетілген құнды қағаздар тізімінен алынған шығырым болып табылады.

ҚИҚ-тың негізгі артықшылығы – қарастырушының қаражатын кәсіби түрде басқарудың және фондтық нарықта табыс алудың мүмкіндіктерін пайдалану үшін клиенттерге арнайы білімге, үлкен капиталға ие болудың қажеті жоқ.

Кәсіби қарастырушы қарастырушылық қордың қаражатын бір құнды қағазға емес, бірнеше құнды қағаздарға жұмсайды – яғни қордың өзінде болатын қаражатты жұмсау стратегиясына сәйкес «инвестициялық портфельді» құрайды, бұл стратегия қордың әрқайсысының өзінде болады және оның потенциалды табыстылығына тәуелді болады. Осылай қарастырушы инвестициялардан шығын алу қаупін төмендетеді және табыс алу мүмкіндігін арттырады (жұмсауды диверсификациялайды).

Қатысушы – инвестициялық қатысушылық құнды қағазының иесі болып табылады.

Қатысушылық инвестициялық қорларға қаражат жұмсаған кезде клиент инвестициялық қатысушылық құнды қағаздарының иесі болып табылып, олардың құндылығының өсуінен табыс алудың мүмкіндігін алады.

Қордың қатысушылық құнды қағазының құндылығы қарастырушының қор қаражатын жұмсаған активтердің (құнды қағаздар, жылжымайтын мүлік немесе өзге де) нарықтық құндылығына тікелей тәуелді болады.

Қатысушылық құнды қағаздардан табыс – құнды қағазды сатып алу құны мен оны сату бағасының айырмасы болып табылады. Осылайша, табыс қатысушылық құнды қағазды өтеу кезінде, яғни оны Halyk Finance-қа қайта сатқан кезде пайда болады. Сондай-ақ, басқарушы компанияның Директорлар кеңесінің шешімімен төленетін дивиденд та табыс болып табылады. 

Интервалдық қорлар – бұл қатысушылық құнды қағаздары тек қорды қарастыру ережелерімен анықталған уақыт кезеңдерінде ғана сатып алынатын және өтелетін қорлар болып табылады.

Банк қаржының белгілі бір бөлігіне қарағанда кіші болатын тұрақты табыстың төленуін кепілдейді. Қатысушылық қордың клиенті өз құнды қағаздарының құндылығының өсуінен тұрақты мәнмен шектелмеген потенциалды табыс алу мүмкіндігіне ие болады.

Банк әдетте қаражатты белгілі бір мерзімге қабылдайды. «Halyk-Валюталық» ИҚҚҚ қатысушылары өз құнды қағаздарын жыл сайынғы 15 қаңтарда, 15 сәуірде, 15 шілдеде және 15 қазанда өтеуге ұсына алады – және құнды қағаздардың құндылығы өскен кезде инвестор мүмкін болатын комиссияны алып тастағаннан кейін жинақталған табысты алады. 

Ең жоғары пайыздық мөлшерлемелер банктердің үлкен қаражаттарға ұсынатын болады, ал қордың қатысушылары қаражаттың мөлшеріне қарамастан бірдей жағдайда болады.

Қарастырушы компания дивиденд төлеу және оның жиілігі туралы шешім қабылдау құқығына ие.

Дивиденд төлемдерінен басқа, инвестор құнды қағаздарды сату арқылы – құнды қағаздың құндылығының өсуінен қосымша пайда алуы мүмкін. 

Инвестициялық және венчурлық қорлар туралы Заңға сәйкес, қарастырушы компания жұмсаудың табыстылығын кепілдендіру құқығына ие емес. Инвестордың бұл туралы білуі керек: қатысушылық инвестициялық қорлардың өткендегі табыстылығы болашақтағы табыстылықты анықтамайды, сондай-ақ мемлекет тарапынан кепілдендірілмейді. Қатысушылық қорлар физикалық немесе заңды тұлғаларға, оның ішінде жұмсаудан шығын алу қаупіне де дайын болатындарға ұсынылады.

Қатысушылық құнды қағаздың ағымдағы құндылығы қарастырушы компанияның сайтында, «Halyk-Валюталық» ИҚҚҚ бөлімінде күн сайын жаңартылады.

Halyk Finance ай сайын есепті кезеңнен кейінгі айдың 15-не дейін қаржыны жұмсаушылардың құнды қағаздардың құрамы мен таза активтерінің құндылығы туралы, сондай-ақ ИҚҚҚ ережелеріне сәйкес қордың құнды қағазының есептік құндылығы туралы хабардар етеді және құнды қағаздардың иелеріне қарастырушы компанияның сайтында (Есептемелер) құжаттамаға қол жеткізуге мүмкіндік береді. 

«Halyk-Валюталық» ИҚҚҚ-ға қаражат жұмсаудың ұсынылған мерзімі – 1 жылдан бастап.

Бұл – инвестициялық қатысушылық құнды қағаздың есептік құндылығынан азайтылатын пайыз, қатысушылық құнды қағаздарды өтеуге өтініш жасаған кезде. 
Скидканың мөлшері «Halyk-Валюталық» ИҚҚҚ ережелерімен белгіленген және 6 айдан аз уақыт иелігінде болған құнды қағаздардың жалпы құндылығының 1% құрайды. 6 айдан аз уақытқа жұмсаудың табыстылығын есептеген кезде скидканың мөлшерін міндетті түрде ескеру қажет. 

Қарастырушы компания қордың стратегиясына, нарықтық жағдайға, белгілі бір компанияның құнды қағаздарын нақты бағалауына байланысты құнды қағаздарды сатады және сатып алады, қорды басқару ережелерімен және заңнамамен белгіленген шектеулерді сақтай отырып.

Әр пай иелік құқығының бірдей үлесін және мүліктің бірдей құқықтарын куәландырады.

Пайлар – автомобиль мен жылжымайтын мүліктей өзіндік мүлік болып табылады, сондықтан олар соттың шешіміне, жақтардың келісіміне немесе некелік шартқа сәйкес бөлінуге тиіс.

Пайларды сатып алу үшін ашық брокерлік шот немесе құнды қағаздардың Орталық депозитарийіндегі шот (Орталық құнды қағаздар депозитарийіндегі шотты өз бетінше ашуға болады) қажет, сонымен қатар Компанияның менеджеріне пай сатып алуға өтінім жасау керек.

Бұл әрекеттерді орындағаннан кейін, алғашқы сатып алу кезінде пай сатып алушы USD 5 000 көлемінде ақшасын таңдаған қордың реквизиттеріне аударады (келесі сатып алуларда шектеусіз көлемде).

«Halyk-Валютный» ИПИФ-нің реквизиттері.

Сонымен қатар, Halyk Finance басқаруындағы қорлардың пайларын KASE биржасында инвестициялық сомаға шектеусіз сатып алуға немесе сатуға болады.

Halyk Finance басқарушы компаниясының қорларының пайларын 15 қаңтар, 15 сәуір, 15 шілде және 15 қазан кезеңінде бір рет сатып алуға болады. Пайларды сатып алу күні демалыс немесе мереке күніне тура келсе, онда сатып алу келесі жұмыс күні жүзеге асырылады.

Пайларды сату үшін пай сатып алушы сатып алу күнінен кем дегенде 15 күн бұрын инвестициялық пайларды сатып алуға өтінім жасау үшін Halyk Finance сату департаментіне жүгіну керек.

Қордың иелеріне дивиденд төлеу басқарушы компанияның міндеті емес, құқығы болып табылады. Басқарушы компанияның Директорлар кеңесінің пай иелеріне дивиденд төлемеу туралы шешім қабылдаған жағдайда, басқарушы компания өз корпоративтік сайтындағы дивиденд төлемеу туралы хабарламаны қордың Ережелерімен белгіленген төлеу күнінен кем дегенде 10 күн бұрын жариялауға міндетті.

Иелік құқығының жалпы ережелеріне сәйкес, пайларды мұраға қалдыруға және сыйға тартуға болады.