Казахстан
Облигации Министерства финансов РК
По итогам минувшей недели Министерство финансов РК разместило два выпуска облигаций на общую сумму Т25.4 млрд, неделей ранее объем составил Т19.3 млрд. Доходность ГЦБ в рамках размещений Минфина РК сложилась на уровне 11.70% и 13.19%. По всем выпускам состоялось доразмещение, первичных размещений не проводилось. Наибольшим спросом среди размещенных ГЦБ пользовались 5-летки, по которым спрос превысил предложение в 2.1 раза. В общем объеме активных заявок на долю банков пришлось 62.9%.
Еврооблигации Министерства финансов РК
По результатам торговой недели наблюдалось снижение доходности по всей кривой ГЦБ США. На среднесрочном участке кривой наблюдалось уменьшение доходности от 16 б.п. до 21 б.п. Доходность долгосрочных облигаций (10 лет) незначительно снизилась на 17 б.п. с 4.61% до 4.44% за неделю.
Что касается кривой доходности безрисковых облигаций Еврозоны (рейтинг ААА), то тут наблюдалось снижение на 11–12 б.п. В свою очередь доходность долгосрочных облигаций (10 лет) уменьшилась на 12 б.п., с 2.76% до 2.64% за прошедшую неделю.
По результатам третьего квартала произошло сокращение притока капитала в долгосрочные активы США до $70 млрд, что является минимальным уровнем с 2020 г. Этот приток сосредоточился в области ипотечных и корпоративных облигаций, в то время как приток в государственные облигации практически обнулился из-за активных заимствований Министерства финансов США. Этот фактор стал одной из причин снижения доходности облигаций Казначейства США.
Данные Бюро статистики труда США показали, что в октябре индекс потребительских цен в месячном выражении остался неизменным. Годовые показатели снизились с 3.7% г/г в сентябре до 3.2% г/г в октябре, что оказалось ниже прогноза рынка в 3.3% г/г. Это снижение инфляции указывает на возможные успехи Федеральной резервной системы (ФРС) в контроле над ценами. Это в свою очередь, также привело к началу снижения доходности облигаций.
Размещения корпоративных эмитентов
АО «Казахстанский фонд устойчивости» привлекло на KASE Т9.9 млрд, разместив один выпуск 1.9-летних облигаций с доходностью к погашению 14.24% годовых, при этом спрос превысил предложение в 2.4 раза. В общем объеме активных заявок на долю банков пришлось 81.7%.
ТОО «RG Brands Kazakhstan» привлекло на KASE Т9.4 млрд, разместив один выпуск 7.7-летних облигаций с доходностью к погашению 15.10% годовых. Весь объем активных заявок пришелся на долю физических лиц. В общем объеме активных заявок на долю юридических лиц пришлось 89.8%, а на долю физических лиц – 10.2%.
ТОО «Black Biotechnology (Блэк Биотехнолоджи)» привлекло на KASE через подписку Т1.5 млрд тенге, разместив "зеленые" облигации со средневзвешенной доходностью к погашению 21.50 % годовых.
