Регулятор приблизил правила учета сомнительных активов к стандартам МСФО
В 2010 г. НБРК счел необходимым приблизить требования по формированию провизий по сомнительным активам к стандартам МСФО. В июле по новым требованиям банки внесли корректировки в учет провизий. Корректировки касаются всех счетов, связанных со стоимостью займов, находящихся на балансе, включая счета «Требования к клиентам» и «Резерв на возможные потери по ссудам» в активах, новый счет «Счет корректировки резервов (провизий)» в собственном капитале, а также «Доходы от восстановления резервов (провизий)» в отчете о доходах и расходах. В результате данные корректировки сильно отразились на нескольких банках. Баланс корректирующего счета для большинства банков стал положительным: ККБ (+Т165млрд), Халык (+Т35млрд), Нурбанк (+Т28млрд), Темир (+Т46млрд), что отразилось на их капитале: ККБ (+Т175млрд), Халык (+Т38млрд), Нурбанк (+Т28млрд), Темир (+Т48млрд). Для других банков баланс корректирующего счета стал отрицательным: БТА (-Т191млрд), Альянса (-Т50млрд) и АТФ (-Т18млрд), благодаря чему данные банки зафиксировали снижение капитала: БТА (-Т210млрд), Альянс (-Т52млрд) и АТФ (-Т21млрд). В итоге по состоянию на 1-е августа, БТА и Альянс по стандартам регулятора стали банками с дефицитом капитала размером Т40млрд и Т17млрд, соответственно. До 1-го Августа они были таковыми только по правилам МСФО. В целом капитал банковского сектора в июле увеличился на Т32,4 млрд.
Данные корректировки увеличили капитал всего сектора на Т36.4млрд. К сожалению, мы не смогли состыковать некоторые корректировки в счетах собственного капитала, займов, провизий, а также счетах, влияющих на чистый доход некоторых банков.
Cсудный портфель - растет медленнее, чем кажется
По данным КФН, ссудный портфель брутто вырос на +3,4% (321млрд. тенге), что на две трети выше, чем средний месячный рост за последние шесть месяцев. Хотя скачок роста стал результатом восстановления списанных ранее займов БТА (+Т226,3млрд), что не является выдачей новых кредитов. Данное восстановление списанных займов может быть связано с изменением в требованиях к учету сомнительных активов. Если исключить корректировку ссудного портфеля БТА, то темпы роста ссудного портфеля в июле станут такими же, как и в предыдущие месяцы, то есть около 1,1%. Сектор без плохой тройки нарастил кредитование на Т79,5млрд. Крупные банки за исключением «плохих» кредитуют медленно (+1,1%), мелкие - быстрее в два раза (+2,6%), что является продолжением тенденции последних двух лет. Наиболее активно продолжали кредитовать Сбер (+Т14,5млрд) и Сити (+Т20,2млрд). В процентном выражении быстрее всех росли Сити (52% с низкой базы), Банк Китая (25%), ВТБ (16%), ТПБК (22%), Сбер (6,3%).
Провизии банковского сектора за июль увеличились на 265,6 млрд тенге. Наибольшее увеличение было зафиксировано в БТА (+Т226,3млрд), где, по нашему мнению, оно стало результатом комбинации нескольких операций: восстановления провизий и создания провизий по существующему портфелю, а также создания провизий по займам, восстановленным из ранее списанных на Т230млрд (см. выше). Крупные «хорошие» банки также продолжили формировать провизии. В результате чистый ссудный портфель банков вырос на 55,6 млрд. На общем фоне выделялись все те же Сбер (+Т15млрд), Сити (+Т19,6млрд) и Цесна (+Т6,9млрд). Крупные банки продолжили кредитовать, кроме Казком (-Т5,5млрд), АТФ (-Т11,1млрд), Нурбанк (-Т5,5млдр).
Активы – накопление ликвидности
За июль активы банковского сектора выросли на 350,4 млрд (+2,8%), главным образом благодаря росту ликвидных активов (+Т274,4млрд) и нетто займов (+Т56,6млрд). Активы Халыка выросли на Т177,3млрд, в основном, за счет роста ликвидности (+Т142,4млрд). Мелкие банки, являющиеся дочками иностранных банков, продолжали расширяться. Активы Сбербанка и Ситибанка выросли на Т80млрд и Т81млрд, соответственно, также за счет ликвидных активов. Рост активов во многих банках произошел за счет вышеупомянутой корректировки учета активов. По этой же причине произошло снижение активов БТА (-Т195,3млрд), БЦК (-Т31млрд), АТФ (-Т43млрд), Альянс (-Т50млрд).
В целом банковский сектор продолжал накапливать ликвидность (21,1% активов). У Сбербанка в июле рост ликвидных активов составил 80,8% или +Т60млрд (+216% с начала года). Ликвидные активы также выросли в Халыке (+Т142млрд) и Сити (+Т56млрд). Значительное снижение наблюдалось в БЦК (-Т21,9млрд) и HSBC (-T22млрд). Наблюдается очень волатильная ликвидность в Эксимбанке: после того, как в июне Эксимбанк увеличил свои ликвидные активы в 3 с половиной раза с Т2,7 млрд до Т11,9 млрд, в июле ликвидные активы Эксимбанка упали в 2 раза до с Т11,9 млрд до Т5,7 млрд. Подобная волатильность наблюдается у Эксимбанка также в корпоративных депозитах.
Доходность
Чистый доход банковского сектора составил 2,9 млрд. тенге. Заработали в июле все крупные банки кроме двух “плохих” (БТА, Альянс) и АТФ. Убытки БТА, Альянс и АТФ за июль составили Т2млрд, Т0,9млрд и Т2,8млрд соответственно. Очевидно, что чистый доход данных банков не отражает вышеупомянутой корректировки по учету сомнительных активов. В сумме с начала года убытки БТА составили Т13,8млрд, а убытки АТФ – Т18,5млрд.
Халык лидирует по объемам чистого дохода с Т3,5млрд за июль и Т21,6млрд с начала года. Занимающий вторую позицию Темир банк имеет чистый доход в Т2млрд за июль и Т4млрд с начала года. В плюсе также были ККБ, БЦК, Евразийский, и Каспи. Чистый доход Казкома продолжает от месяца к месяцу удивлять стабильностью на низком уровне: одиннадцать банков имеют более высокие показатели чистого дохода с начала года, хотя Казком является самым крупным по активам и капиталу.
По показателю доходности капитала за два последних месяца (в годовом выражении) состав группы лидеров в июле не изменился. Это Халык (17,7%), Сбер (13,2%), Евразийский (15,5%), Цесна (32,1%). Убыточными остаются БТА (-12,5%) и АТФ (-47,4%).
Качество активов
В июле неработающие кредиты, кредиты с просрочкой более 90 дней и провизии по системе продолжили медленно расти. Уже как год провизии (32,9% займов) не покрывают неработающие кредиты (35,2%). Из четырех банков (три реструктурированных банка и Нурбанк), имеющих провизии и неработающие кредиты выше 40% от брутто займов, только Альянс зафиксировал сокращение провизий (на 0,1% от займов брутто). Существенные изменения в качестве активов произошли в БТА. В июле БТА восстановил около Т230 млрд списанных кредитов, в связи с чем провизии и неработающие кредиты банка выросли на Т226млрд, а просроченные кредиты – на Т280млрд. В результате провизии достигли 61,3% от брутто займов.
Прирост неработающих кредитов также отметили Казком (+Т26,6млрд) и Нурбанк (+Т10млрд). Тем самым, доля неработающих кредитов выросла у Казком до 33,5% (+1,1пп), у Нурбанк до 47,7% (+3,8пп). Провизии АТФ на уровне 18% продолжают оставаться намного ниже неработающих кредитов, составляющих 25,3% от займов брутто, и просрочек, составляющих 33,5% от займов брутто, но гарантии материнской компании покрывают данный дефицит. Остальные банки не показали существенных изменений.
Кредиты с просрочкой более 90 дней увеличились на 312,3 млрд тенге, в основном за счет БТА (+Т280,3 млрд), где их рост наблюдается сначала года. Среди других банков просрочки выросли у Казкома (+Т16,8млрд), АТФ (+Т4,8млрд).
Обязательства
За месяц обязательства выросли примерно на такую же величину, что и активы (+Т318млрд), в основном за счет роста депозитов (+Т347млрд), при опережающем росте корпоративных депозитов.
Корпоративные депозиты и депозиты населения увеличились на 288,9 млрд и 58,3 млрд тенге, соответственно. Сохранилась тенденция равномерного притока сбережений населения в систему (+2,3%) и практически во всех банках. Депозиты населения за месяц выросли на 58,3 млрд тенге, в основном в Халыке (+Т14млрд) и Казкоме (+Т11,9млрд). Почти в полтора раза увеличились депозиты в ВТБ. Исключениями стали Нурбанк, где предположительно произошло изъятие нескольких крупных счетов (-Т16млрд или 20% депозитов физических лиц), и Сбербанк, который привлек Т10млрд, что в относительном выражении составило 23% - рост намного выше, чем у других крупных банков. RBS и Сити продолжают медленно сокращать объемы депозитов от населения.
Приток счетов юридических лиц был намного более активным в целом по системе (+5,9%) и более неравномерным. Сохранилась тенденция более агрессивного привлечения корпоративных счетов иностранными банками: Сбер на 27% за месяц, Сити на 36%, RBS на 18%, ВТБ на 42%, Хоум Кредит на 28%. Больше всего корпоративных сбережений привлекли Халык (+Т119,6млрд), Сбер (+Т65млрд) и Сити (+Т78млрд). Отток корпоративных депозитов произошел в Казкоме (-Т38млрд) и БЦК (-Т44млрд). В результате Казком потерял с начала года 3,3% рынка корпоративных сбережений и опустился на второе место с 19% всех корпоративных сбережений. Халыка лидирует с долей рынка в 21,1%.
