Качество активов: ухудшение продолжается

Скачать

Банковская система в целом

В июне активы сектора выросли на 1,4%, в основном за счет ликвидных активов (25,4% от суммарных активов). Займы брутто упали на 2,3% до Т9124 млрд., благодаря списаниям проблемных займов в БТА и Альянсе. В результате, займы нетто практически не изменились (0,1%). Депозиты выросли на 2,3%, в основном за счет корпоративных депозитов. Обязательства сектора выросли на 0,6%, при сокращении депозитов SPV до незначительных объемов во всех банках кроме БТА (Т782,7 млрд.), БЦК (Т24.0 млрд.) и Нурбанка (Т22,1 млрд.). Отношение займов к депозитам клиентов продолжило снижаться, но тем не менее остается на высоком уровне 136%. Чистый доход сектора (Т26 млрд.) был получен, главным образом, за счет реструктуризации Темирбанка (Т81,7 млрд.).

В результате реструктуризации Темирбанка, капитал банковского сектора вырос на Т93 млрд., но по-прежнему остается отрицательным (-Т514 млрд.) в ожидании завершения реструктуризации БТА. Капитал банков, не находящихся на реструктуризации или не завершивших ее, снизился на Т13 млрд. за счет рост требования к капиталу в АТФ (-12 млрд), Казкоме (-Т9млрд), и более мелких банков. Уменьшение капитала в этих банках частично компенсировалось ростом капитала Халык банка (+Т8млрд.).

Доли неработающих кредитов и провизии от кредитного портфеля начали снижаться, однако это не является показателем улучшения состояния заемщиков, так как главной причиной снижения стали списания в БТА и Альянс банках. Доля неработающих кредитов и провизий снизилась на 1,0 и 1,3 процентных пункта (пп) до, соответственно, 34,4% и 35,3% от ссудного портфеля. Кредиты с просрочкой более 90 дней снизились до 25,3% от займов брутто. Однако улучшение совокупных индикаторов маскирует продолжающееся снижение качества активов «хороших» банков.

«Хорошие» банки

(Банки, не находящиеся или не прошедшие через реструктуризацию, то есть все банки кроме БТА, Альянс и Темирбанка)

Среди хороших банков, крупные банки продолжили копить ликвидность. Исключением стал Халык банк, активы которого снизились на 2,5% за счет межбанковских депозитов. Активы АТФ банка выросли на 4,5%, БЦК на 2,6%, в основном, за счет ликвидности, однако эти банки не смогли найти применение средствам, полученным от притока депозитов.

Мелкие банки, являющиеся дочками иностранных банков, продолжали расширяться. Активы HSBC, Сбербанка и Ситибанка выросли на 28,2%, 9,5% и 12,5%, соответственно.

Суммарные депозиты «хороших» банков выросли на 3,4%, при опережающем росте корпоративных депозитов.  Наиболее значительный чистый доход заработал Халык банк. В плюсе также были БЦК, Евразийский, Казком, Нурбанк, и Каспи, а Сбербанк, HSBC и Сити теряли деньги.

Капитал хороших банков снизился на Т12,6 млрд., в основном за счет уменьшения капитала АТФ банка (-Т12млрд.) и Казкома (-Т9млрд.). Рост капитала на Т8 млрд. произошел в Халык банке.

Доли провизий и неработающих кредитов выросли на 0,6 пп и на 1,0 пп до 19,9% и 18,4%, соответственно. В тоже время, просроченные кредиты снизились на 1,6 пп до 16,7%, наиболее значительное снижение произошло в ККБ (на 5,1 пп до 18,3%) и менее значительное в БЦК. В то же время, доля кредитов с просрочкой более 90 дней выросла в АТФ банке (на 2,9 пп до 33,7%).

Вероятнее всего, снижение просрочек во многих банках вызвано пролонгацией или рефинансированием просроченных займов. На это указывают несколько косвенных факторов. Во-первых, это одновременный рост провизий и неработающих займов в этих же банках. Во-вторых, это намного более высокий уровень просрочек в банках, имевших сравнимые темпы роста в период формирования ссудного портфеля. В-третьих, в условиях дешевой ликвидности и при отсутствии возможности выдавать новые кредиты, такая практика не бьет банки по карману. Более веских доказательств использования банками данной практики у нас нет.

Плохие банки

(БТА, Темир и Альянс)

Активы БТА банка выросли на 3,4% благодаря росту межбанковских депозитов и корреспондентских счетов. В июне БТА списал около Т180 млрд. неработающих займов. В связи с этим, доли неработающих кредитов, кредитов с просрочкой более 90 дней и провизий банка снизились. Разрыв между долей неработающих кредитов и кредитов с просрочкой более 90 дней остается большим. По состоянию на 1 июля, БТА остается единственным банком с отрицательным капиталом (-Т1629,5 млрд.).

На 1 июля реструктуризация Темирбанка была официально завершена. Акционерный капитал банка перестал быть отрицательным и вырос до Т18 млрд., выполнив требования по достаточности капитала и позволив банку показать прибыль в размере Т82 млрд. Кредиты с просрочкой более 90 дней снизились до 58,5% от займов брутто. В то время как доли неработающих кредитов и провизий выросли, сохранив разрыв между просроченными и неработающими займами. Менеджмент Темирбанка планирует снизить долю неработающих кредитов до 5% к середине 2012. Однако, несмотря на удачную реструктуризацию, банк продолжает терять депозиты, являющиеся обеспечением по обязательствам юридических лиц (снижение на Т106 млрд. до Т32 млрд.).

В июне Альянс банк списал около Т70 млрд. проблемных займов. В результате, доли неработающих кредитов и провизий снизились на 3,4 пп до 68,6% и 69,4%, соответственно. Однако, доля кредитов с просрочкой более 90 дней выросла на 6,0 пп до 70,6%. Разрыв между просроченными и неработающими займами вырос ещё больше.

Подписаться на Исследования
Будьте в курсе актуальных новостей и событий рынков, предлагаем Вам подписаться на информационную рассылку.
Подписаться
Команда
Мадина Кабжалялова
Глава Аналитического центра
Темирханов Мурат Рахжанович
Советник председателя Правления – куратор Аналитического центра
Нұрлан Қанжанов
Главный аналитик
Санжар Қалдаров
Макроэкономика
Заявка на открытие брокерского счета
Заявка на открытие брокерского счета
Написать сообщение
Заявка на открытие брокерского счета
Заявка на покупку паев
Брокерский счет в Halyk Finance
Войти в личный кабинет
Для просмотра публикации требуется регистрация на сайте, пожалуйста, авторизуйтесь.
EngҚазРус