В январе 2026 года наблюдалось сезонное снижение активов, а также кредитного и депозитного портфелей банковского сектора по сравнению с декабрем прошлого года. За месяц объем корпоративного кредитования уменьшился на 1,6%, что немного лучше, чем в январе прошлого года (-2,5%). Розничное кредитование, наоборот, показало рост в начале года: +0,2% м/м, что ниже показателя за первый месяц 2025 года (+0,6% м/м). Средневзвешенные ставки по выданным кредитам для бизнеса и населения значительно повысились в январе по сравнению с декабрем 2025 года. Доля неработающих кредитов (NPL90+) увеличилась на 0,2 п.п. до 3,8%.
За первый месяц 2026 года наблюдалось значительное снижение корпоративных валютных (-12,6% м/м) и тенговых (-5,9% м/м) вкладов. Темпы снижения портфеля корпоративных депозитов в январе 2026 года ускорились: зафиксировано сокращение на 7,6% с начала года против 2,3% годом ранее. Розничные вклады показали снижение на 0,7% с начала года, что выше темпов роста за первый месяц 2025 года (-2,0%). Снижение тенговых вкладов (-1,3% за 1М2026) замедлило темпы роста розничного сектора, несмотря на увеличение валютного портфеля на 1,9%.
Пруденциальные нормативы были выполнены всеми банками. Большинство банков за отчетный месяц зафиксировали снижение прибыли; показатели рентабельности капитала и активов продолжают снижаться. Повышение минимальных резервных требований (МРТ) для банков второго уровня с сентября 2025 года, а также повышение ставки корпоративного подоходного налога (КПН) для банков с 1 января 2026 года и фактор сезонности отрицательно сказываются на показателях их рентабельности. В январе значительно увеличились объемы изъятой Национальным Банком (НБК) ликвидности, преимущественно за счет увеличения изъятий посредством депозитных аукционов и нот НБК.
Незначительное снижение активов. В январе 2026 года активы банков второго уровня (БВУ) уменьшились на 0,9% м/м (-1,5% за 1М2025; +15,7% г/г) до Т70 132 млрд. Такая динамика активов связана со значительным снижением депозитов при умеренном росте собственного капитала банков. Одновременно с этим в составе активов наблюдалось уменьшение портфеля ценных бумаг банков на 1,5% м/м (-3,4% за 1М2025; +0,4% г/г) до Т12 106 млрд и ликвидных активов на 5,3% м/м (-3,3% за 1М2025; +5,5% г/г) до Т22 825 млрд. Доля ликвидных активов в структуре общих активов БВУ уменьшилась по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составила 32,5% (34,1% в декабре 2025 года; 35,7% в январе 2025 года).
Cнижение кредитного портфеля на фоне повышения средневзвешенных ставок. В январе 2026 года общий портфель кредитов банков уменьшился на 0,6% м/м (-0,7% за 1М2025; +20,6% г/г) до Т43 038 млрд .
Корпоративное кредитование уменьшилось на 1,6% м/м (-2,5% за 1М2025; +22,3% г/г), а розничное увеличилось на 0,2% м/м (+0,6% за 1М2025; +19,3% г/г). Снижение кредитования наблюдалось как в национальной валюте – на 0,6% м/м (-0,3% за 1М2025; +18,7% г/г), так и в иностранной валюте – на 0,6% м/м (-4,1% за 1М2025; +34,8% г/г).
Потребительские кредиты в январе не изменились по сравнение с декабрем (+0,8% за 1М2025; +20,0% г/г), при этом их доля в совокупном кредитном портфеле банковского сектора немного уменьшилась по сравнению с январем прошлого года и составила 38,7% (38,9% в январе 2025 года).
Средневзвешенные ставки по выданным кредитам значительно повысились и в январе составили 18,8% (16,9% в декабре; 19,6% в январе 2025 года). Наблюдалось повышение ставок по займам физических лиц до 20,8% (18,3% в декабре; 20,3% в январе 2025 года) и ставок по кредитам юридических лиц до 17,2% (16,1% в декабре; 18,7% в январе 2025 года).
Увеличение доли просроченных кредитов NPL90+. Доля неработающих кредитов (NPL90+) увеличилась с 3,6% в декабре до 3,8% в январе текущего года (3,2% в январе 2025 года), доля кредитов с просрочкой более 30 дней также увеличилась до 5,0% (4,6% в декабре; 4,2% в январе 2025 года). Портфель кредитов со сроком просрочки свыше 30 дней увеличился на 7,1% м/м (+5,8% за 1М2025; +43,4% г/г) до Т2 134 млрд; портфель NPL90+ увеличился на 4,6% м/м (+4,4% за 1М2025; +44,2% г/г) до Т1 648 млрд. Уровень покрытия провизиями неработающих кредитов незначительно снизился с 122,2% в декабре до 121,0% в январе (167,8% в январе 2025 года), что в большей степени связано с опережающим ростом NPL90+.
Высокая доля неработающих кредитов в первом эшелоне банков отмечалась у Alatau City Bank (7,6%), Bereke Bank (7,3%), Home Credit Bank (6,8%) и Kaspi Bank (6,0%). Общая сумма неработающих кредитов указанных четырех банков составила Т731 млрд или 44,4% (44,8% в декабре; 45,7% в январе 2025 года) от суммы всех неработающих кредитов сектора. При этом во втором эшелоне высокая доля кредитов с просрочкой более 90 дней наблюдалась у Банка ВТБ (9,5%), Банка БиЭнКей (8,2%), Заман-Банка (6,2%), KMF Банка (6,0%) и Нурбанка (5,4%). В номинальном выражении объем NPL90+ этих банков составил Т45,1 млрд или 2,7% (2,9% в декабре; 2,7% в январе 2025 года) от суммы всех неработающих кредитов сектора.
В первом эшелоне банков значительная стоимость кредитного риска относительно других банков данной группы отмечалась у Bereke Bank (11,5%; 11,3% в декабре), Евразийского банка (9,2%; 8,7% в декабре) и Alatau City Bank (6,9%; 7,2% в декабре). Наименьшие значения показателя (менее 0,5%) были отмечены у двух банков: Отбасы банка и Ситибанка. По первому эшелону значение стоимости кредитного риска в январе составило 4,8% (4,6% в декабре; 5,7% в январе 2025 года).
Во втором эшелоне банков высокие значения стоимости кредитного риска отмечались у Заман-Банка на уровне 50,2% (45,4% в декабре), Банка ВТБ на уровне 22,3% (21,8% в декабре) и Банка БиЭнКей на уровне 20,4% (18,7% в декабре). Наименьшие значения показателя (менее 1%) были отмечены у двух банков: Шинхан Банка и Банка Китая в Казахстане. В целом кредитный риск по данному эшелону остался на уровне декабря (6,9%; 6,3% в январе 2025 года).
Уменьшение депозитного портфеля. В январе общий портфель депозитов банков уменьшился на 3,8% м/м (-2,1% за 1М2025; +14,3% г/г) до Т46 163 млрд . В разрезе валют уменьшение депозитной базы наблюдалось в части как тенговых вкладов – на 3,3% м/м (-2,4% за 1М2025; +17,2% г/г) до Т36 627 млрд, так и вкладов в иностранной валюте – на 5,9% м/м (-1,4% за 1М2025; +4,2% г/г) до Т9 536 млрд, что немного снизило уровень долларизации – с 21,1% в декабре до 20,7% в январе (22,7% в январе 2025 года).
В целом корпоративные вклады значительно уменьшились на 7,6% м/м (-2,3% за 1М2025; +10,5% г/г) до Т20 181 млрд. Корпоративные депозиты в тенге уменьшились на 5,9% м/м (-2,5% за 1М2025; +12,8% г/г) до Т15 397 млрд, в валюте – на 12,6% м/м (-1,8% за 1М2025; +3,7% г/г) до Т4 784 млрд. Несмотря на укрепление национальной валюты наблюдалось уменьшение валютных корпоративных депозитов в долларовом эквиваленте на 12,4% м/м до $9 549 млн.
Розничный сегмент показал более умеренное снижение - на 0,7% м/м (-2,0% за 1М2025; +17,3% г/г) до Т25 982 млрд. Розничные депозиты в тенге уменьшились на 1,3% м/м (-2,2% за 1М2025; +20,6% г/г) до Т21 230 млрд, тогда как в валюте увеличились на 1,9% м/м (-0,9% за 1М2025; +4,6% г/г) до Т4 752 млрд. Из-за укрепления тенге наблюдался рост розничных валютных депозитов в долларовом эквиваленте на 2,2% м/м до $9 484 млн.
В банках первого эшелона портфель депозитов в январе уменьшился на 2,9% м/м (-3,0% за 1М2025; +18,7% г/г) до Т45 430 млрд. Рост депозитов наблюдался у Отбасы банка (+4,7% м/м; Т152 млрд),
Фридом Финанс Казахстан (+2,0% м/м; Т29 млрд) и Ситибанка (+3,5%% м/м; Т30 млрд), тогда как остальные банки данного эшелона показали отток депозитов. В годовом выражении большинство банков первого эшелона показало значительный рост депозитного портфеля, среди которых наибольший прирост демонстрировали Фридом Финанс Казахстан (+35,0% г/г; Т389 млрд) и ForteBank (+29,8% г/г; Т842 млрд), тогда как Alatau City Bank (-7,2% г/г; Т115 млрд), Евразийский банк (-7,9% г/г; Т173 млрд) и Ситибанк (-8,4% г/г; Т82 млрд) показали снижение в годовом выражении.
Размер депозитного портфеля банков второго эшелона в январе уменьшился на 6,9% м/м (-0,8% за 1М2025; -40,7% г/г) до Т1 799 млрд. Приток вкладов наблюдался у 3 банков: KMF Банка (+10,4% м/м; Т0,5 млрд), ADCB (+29,4% м/м; Т5,4 млрд) и Банка БиЭнКей (+166,2% м/м; Т0,6 млрд). У остальных банков данного эшелона депозитный портфель уменьшился: у Шинхан Банка (-1,4% м/м; Т8 млрд), у Банка Китая в Казахстане (-2,5% м/м; Т9 млрд), у ТПБ Китая в г. Алматы (-18,2% м/м; Т59 млрд), у Нурбанка (-7,0% м/м; Т27 млрд), Банка ВТБ (-6,0% м/м; Т5 млрд), Заман-Банка (-15,8% м/м; Т3 млрд) и КЗИ Банка (-18,1% м/м; Т29 млрд).
Коэффициент использования привлеченных средств снизился с 110,9% в декабре до 107,3% в январе (113,2% в январе 2025 года) из-за более умеренного снижения кредитного портфеля банков по сравнению с депозитным.
Средневзвешенная ставка вознаграждения по депозитам юридических лиц в тенге остается на одном уровне третий месяц подряд (16,8%; 14,1% в январе 2025 года), по депозитам физических лиц в тенге наблюдается повышение с 14,7% в декабре до 15,3% в январе (13,5% в январе 2025 года). Доля депозитов в структуре обязательств БВУ снизилась до 79,6% (80,9% в декабре; 80,1% в январе 2025 года).
Увеличение объемов изъятой ликвидности НБК. Общий объем изъятой НБК ликвидности в январе значительно увеличился на 11,3% м/м (+19,0% м/м в декабре; -2,8% г/г) и составил Т7 406 млрд. Основным инструментом изъятия ликвидности НБК остается депозитный аукцион, объем сделок по которому увеличился на 23,7% м/м (+11,7 м/м в декабре; -8,0% г/г) до Т5 857 млрд. Изъятия посредством депозитов уменьшились на 30,8% м/м (+67,1% м/м в декабре; +30,5% г/г) до Т981 млрд. Изъятия через краткосрочные ноты за месяц увеличились на 13,7% м/м (0% м/м в декабре; +13,7% г/г) и составили Т568 млрд. Объем стерилизованной ликвидности в январе составил 14,6% (12,6% в декабре; 17,0% в январе 2025 года) от объема денежной массы и 17,2% (15,3% в декабре; 21,4% в январе 2025 года) от объема займов БВУ.
Снижение прибыли банковского сектора. В январе 2026 года все коммерческие банки (кроме Банка БиЭнКей и KMF Банка) зафиксировали прибыль, которая сложилась на уровне Т198,6 млрд, что на 9,3% меньше, чем в декабре (-13,1% г/г). Чистый процентный доход банковского сектора составил Т367 млрд (+8,6% г/г); чистые комиссионные доходы – Т33 млрд (-37,2% г/г). Доходы от восстановления резервов (провизий) за отчетный период увеличились на 18,6% г/г и составили Т155 млрд.
Увеличение собственного капитала банков. В январе 2026 года совокупный капитал банков увеличился на 1,7% м/м (+2,0% за 1М2025; +18,8% г/г) и составил Т10 776 млрд. В первом эшелоне рост капитала наблюдался у 11 из 13 банков в диапазоне от 0,5% м/м до 7,8% м/м, а объем прироста варьировался от Т2,3 млрд до Т62,5 млрд. В тоже время Altyn Bank за месяц не изменил размер собственного капитала, при этом капитал незначительно уменьшился у Евразийского банка на 0,1% м/м (Т0,3 млрд). Во втором эшелоне похожая ситуация: снижение наблюдалось только у 2 банков: KMF Банка (-0,6% м/м; Т0,4 млрд) и Банка БиЭнКей (-1,2% м/м; Т0,2 млрд).
Показатель рентабельности капитала (ROАE) продолжает уменьшаться и в январе составил 24,7% (28,0% в декабре; 35,2% в январе 2025 года), показатель рентабельности использования активов (ROАA), также уменьшился до 3,4% (4,1% в декабре; 4,6% в январе 2025 года). Вместе с тем значение мультипликатора капитала уменьшилось с 6,68Х в декабре до 6,51Х в январе (6,68Х в январе 2025 года) за счет снижения активов и роста капитала.
Основные события за отчетный период:
-
С 1 января 2026 года вступает в силу изменение по корпоративному подоходному налогу (КПН) для банков: повышение до 25% (кроме кредитования бизнеса).
-
С 1 января 2026 года общая ставка НДС повышается с 12 до 16%.
-
23 января Комитет по денежно-кредитной политике Национального Банка Республики Казахстан принял решение о сохранении базовой ставки на уровне 18,0% годовых с коридором +/- 1 п.п.
-
16 января 2026 года был опубликован Закон Республики Казахстан № 258-VIII ЗРК «О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан».
При использовании материала из данной публикации ссылка на первоисточник обязательна.
В Приложениях 1 и 2 содержится более детальная информация по всему банковскому сектору РК и по изменению ключевых показателей каждого отдельного банка.
