25 сентября мы посетили производственные объекты Жаикмунай на Чинаревском месторождении, включая буровую установку, комплекс подготовки нефти и газоперерабатывающий завод (ГПЗ). Компания не представила новой информации, но подтвердила планы выйти на проектную мощность до конца года и начать строительство второй фазы ГПЗ в следующем году. До конца года Жаикмунай предоставит детали по получению премиального листинга на Лондонской фондовой бирже и размеру запасов на недавно приобретенных месторождениях. Мы считаем, что эти новости наряду с выполнением намеченных планов станут катализаторами цены акций. Наиболее важным же станет выведение производства на максимальную мощность.
Мы сохраняем нашу 12М целевую цену в $12,3 за ГДР и подтверждаем рекомендацию «Покупать» с ожидаемой совокупной доходностью в 23%.
